Gobernador anuncia acuerdo de reestructuración con acreedores para el Banco Gubernamental de Fomento
El gobernador Ricardo Rosselló Nevares anunció hoy que la Autoridad de Asesoría Financiera y Agencia Fiscal de Puerto Rico (Aafaf) y el Banco Gubernamental de Fomento (BGF) lograron un acuerdo de reestructuración (RSA, siglas en inglés) con un grupo significativo de los acreedores del banco.
Conforme al Título VI de la ley federal para la Supervisión, Gerencia y Estabilidad Financiera de Puerto Rico (Promesa) los términos del RSA serán implementados según un acuerdo de reestructuración consensual para el BGF.
Una vez el acuerdo sea aprobado por los acreedores requeridos, la junta de control fiscal y el Tribunal de Estados Unidos para el Distrito de Puerto Rico, se permitirá a los acreedores del BGF, incluyendo a los bonistas y a los depositantes, intercambiar sus acreencias por uno de tres tipos de bonos a ser emitidos por una nueva entidad municipal, según estos seleccionen.
Los nuevos bonos tendrán diferentes niveles de repago de principal, tasas de interés, prioridad de colateral y otros términos de pago. Como parte de los términos acordados, los acreedores del BGF convinieron reducir sustancialmente la cantidad de principal.
Se informó que la reestructuración no depende de fondos provenientes del fondo general del gobierno central. El RSA también contempla el pago en efectivo a los municipios de la isla que tienen depósitos en el BGF.
La información precisa que el acuerdo se añade al que ya logró la Aafaf, en representación de la Autoridad de Energía Eléctrica (AEE), con el grupo ad hoc de los bonistas de la AEE, los proveedores de las líneas de crédito de combustible, las aseguradoras monolínea y el Banco de Desarrollo Económico de Puerto Rico, que logró ahorros por 2,200 millones.
El RSA para el BGF se negoció y fue aprobado, entre otros, por representantes del grupo ad hoc de bonistas, compuesto por fondos administrados o asesorados por Avenue Capital Management II, LP, Brigade Capital Management, LP, Fir Tree Partners and Solus Alternative Asset Management LP, además de cooperativas de crédito de Alianza de Cooperativas y de Grupo ES (que en conjunto agrupan a más de 40 cooperativas de crédito) y los llamados bonistas del patio.
El gobernador agradeció a la Aafaf, al BGF y a los acreedores que lograron este acuerdo por su compromiso durante dos meses de trabajo y negociaciones de buena fe.
"Este acuerdo es un ejemplo de que el gobierno está recuperando la credibilidad que había perdido durante los pasados años. Nos sentimos satisfechos con este acuerdo, que redundará en los mejores intereses para el pueblo de Puerto Rico”, manifestó el primer ejecutivo.
En tanto, Gerardo Portela Franco, director ejecutivo de la Aafaf, dijo que el acuerdo "es resultado de una extensa negociación de buena fe y es una muestra del compromiso que tiene esta administración de llegar a acuerdos consensuales con los acreedores”.
"A nombre de la Aafaf y de la administración, quiero expresarle mi gratitud al BGF y a sus acreedores por su trabajo incansable para hacer posible este acuerdo. La reestructuración de las obligaciones del BGF, según contempladas en el RSA, son un paso importante en el camino de la recuperación económica de Puerto Rico”, añadió Portela Franco.
Bradley Meyer, de Ducera Partners, asesor financiero del grupo ad hoc, indicó que "a pesar de la dificultad y complejidad de las negociaciones, el BGF, Aafaf y la actual administración han trabajado con las partes interesadas, incluyendo el grupo ad hoc, los bonistas del patio y los cooperativas participantes, de manera responsable, transparente y colaborativa”.
Añadió que "el grupo ad hoc espera con interés la finalización de la documentación definitiva y la rápida implementación del RSA bajo el Título VI de Promesa”.
Mientras, Rafael Rojo, portavoz de bonistas del patio, destacó que "si bien estamos aceptando voluntariamente sostener pérdidas significativas, de hasta 45 por ciento de los ahorros que trabajaron puertorriqueños, es porque primero que bonistas, somos puertorriqueños y reconocemos las circunstancias en las que se encuentra la isla”.
Agregó que "la transacción que hoy se anuncia logra un acuerdo justo y razonable para los bonistas locales, que permitirá que estos recuperen una porción significativa de su principal invertido comprendiendo las circunstancias del BGF”.
En tanto, la alianza de cooperativas sostuvo que "es importante destacar la transparencia del gobierno al abrir los libros del BGF sin reservas, así como ofrecer y explicar los detalles necesarios para alcanzar el acuerdo, que se suma a las determinaciones necesarias para seguir protegiendo los activos y seguir desarrollando el cooperativismo en la isla”.
Durante las negociaciones, la Aafaf y el BGF fueron asistidos por O’Melveny & Myers, como asesores legales; Rothschild & Co., como banco de inversiones; Ankura Consulting Group, como asesor financiero; y Bank of America Merrill Lynch.
